Page 268 - Izahname

29. SULANMA ETKİSİ
29.1. Halka arzdan kaynaklanan sulanma etkisinin miktarı ve yüzdesi:

Sulanma etkisine ilişkin hesaplamalar 31 Aralık 2020 tarihli bağımsız denetimden geçmiş mali tablo verileri
esas alınarak yapılmıştır.
Şirket paylarının halka arzı mevcut ortakların rüçhan haklarının kısıtlanarak sermaye artırımı ve ortak satışı
şeklinde olacaktır. Buna göre sulanma etkisinin miktarı ve yüzdesine ilişkin hesaplama aşağıdaki tabloda
sunulmaktadır.
Halka arzdan pay alacaklar için %1,18 oranında 0,10 TL (tavan fiyattan %15,06 oranında 1,49 TL) sulanma
etkisi olacaktır.
Sulanma Etkisi (TL) Taban Fiyattan Tavan Fiyattan
Halka Arz Öncesi Defter Değeri* 5.892.852.000 5.892.852.000
Halka Arz Öncesi Pay Sayısı 700.000.000 700.000.000
Halka Arz Öncesi Pay Başına Defter Değeri 8,42 8,42
Halka Arz Fiyatı 8,50 9,90
Sermaye Artırımı (nominal TL) 5.000.000 5.000.000
Şirkete Girecek Brüt Halka Arz Geliri 42.500.000 49.500.000
Şirkete Düşen Halka Arz Masrafları** 13.771.756 13.876.756
Şirkete Girecek Net Halka Arz Geliri 28.728.244 35.623.244
Halka Arz Sonrası Defter Değeri 5.921.580.244 5.928.475.244
Halka Arz Sonrası Pay Sayısı 705.000.000 705.000.000
Halka Arz Sonrası Pay Başına Defter Değeri 8,40 8,41
Mevcut Ortaklar için Sulanma Etkisi (TL) -0,02 -0,01
Mevcut Ortaklar için Sulanma Etkisi (%) -0,23% -0,11%
Yeni Ortaklar için Sulanma Etkisi (TL) -0,10 -1,49
Yeni Ortaklar için Sulanma Etkisi (%) -1,18% -15,06%
*31.12.2020 itibariyle toplam özkaynaklar
**Taban ve tavan fiyattan hesaplanan maliyetlerin ek satış olup olmaması durumlarına göre ortalamaları alınmıştır
29.2. Mevcut hissedarların halka arzdan pay almamaları durumunda (yeni pay alma haklarını
kullanmamaları durumunda) sulanma etkisinin tutarı ve yüzdesi:
Mevcut ortaklar için %0,23 oranında 0,02 TL (tavan fiyattan %0,11 oranında 0,01 TL) sulanma etkisi olacaktır.

268